| Биржа, IPO и акции. Биржевой форум. Хождение в белые люди | |||||
|
Тема: Опять про ЮКОС
|
|||||
|
Участнег Рейтинг: 155
Сообщений: 4224
|
1
03 Мар 2007, 14:33
"Роснефть" придумала, что делать с акциями ЮКОСа
«Роснефть» придумала, что сделать с собственными акциями, которые она собирается выкупить у ЮКОСа. Как стало известно «Ведомостям», на часть 9,44%-ного пакета госкомпания может выпустить конвертируемые облигации. ЮКОС признан банкротом, его имущество будет продаваться с молотка для погашения многомиллиардных долгов. Первыми на аукцион выставлены 9,44% акций «Роснефти» по стартовой цене 191,9 млрд руб. ($7,34 млрд). На бирже вчера этот пакет стоил $8,07 млрд. Торги пройдут 27 марта. Главным претендентом на эти акции является сама «Роснефть». Ее представитель отказывается говорить, для чего госкомпания собирается купить бумаги и как они будут использоваться. Раньше менеджеры «Роснефти» упоминали о возможности размещения этого пакета на бирже или использования его для «возможных слияний и поглощений». Как стало известно «Ведомостям», компания планирует выпустить конвертируемые еврооблигации на часть этого пакета. Об этом рассказали два источника, близких к «Роснефти», и инвестбанкир, знакомый с планами руководства госкомпании. Решение не принято, но идея обсуждается, утверждают все трое. Конвертируемые облигации можно разместить с премией к рынку и получить на 20-30% больше денег, чем при размещении тех же акций на рынке, рассказывает один из собеседников «Ведомостей». Конвертируемые облигации в основном покупают не ради доходности, а из-за возможности получить сами акции, продолжает Мамай. Но размещать акции на бирже сейчас «Роснефти» может быть невыгодно, считает начальник аналитического отдела «Брокеркредитсервиса» Максим Шеин, ведь недавно компания провела IPO, а дополнительное предложение ее бумаг может обвалить бумаги. Выброс на рынок конвертируемых облигаций тоже может снизить котировки, но не так сильно, считает он. Он оценивает это решение как наиболее выгодное для «Роснефти». Привлекательность данного механизма в том, что, во-первых, стоимость их обслуживания будет ниже, а, во-вторых, в рамках обеспечения облигаций акции могут быть предложены с премией в 20-30% к рынку, отмечают в аналитической службе Банка Москвы.- Мы полагаем, что данный проект выглядит логичным: на конец сентября минувшего года совокупный долг Роснефти составлял около $12,1 млрд. В настоящий момент госкомпания ведет переговоры о привлечении еще $22 млрд. из которых будет финансироваться покупка активов ЮКОСа, в том числе и 9,44% собственных акций. Таким образом, в определенный момент долги Роснефти могут превысить $30 млрд., что почти в 4 раза выше ожидаемого показателя EBITDA. Несомненно, это создаст определенные затруднения для компании по привлечению новых кредитных ресурсов. В этой ситуации выпуск конвертируемых облигаций выглядит наиболее логичным. |
||||
|
Крупное пиар-агентство отличается от мелкого только размером. Понты у них одинаковые. (с) Дмитрий Старицкий
|
|||||

Участнег
Второй аукцион по продаже имущества НК "ЮКОС" на открытых торгах состоится в центральном офисе компании 4 апреля 2007г. Сегодня в "Российской газете" опубликовано официальное объявление об аукционе и активах, предлагаемых к продаже сразу двумя лотами.
В общей сложности на второй аукцион выставляется 25 активов банкрота, в том числе 20% акций ОАО Газпром нефть" и 100% ОАО "Арктикгаз". Суммарная стартовая цена лотов составляет 145 млрд 037 млн 658 тыс. 088 руб.
Лот N2 (напомним, первым лотом выставлены на продажу 27 марта принадлежащие ЮКОСу 9,44% акций "Роснефти" и векселя "Юганскнефтегаза) включает в себя 19 активов и векселя. Начальная цена лота - 144 млрд 776 млн 328 тыс. 088 руб., шаг аукциона установлен в 260 млн руб.
Так, вторым лотом к продаже предложены (в соответствии с очередностью, прописанной в официальном объявлении): 948 млн 271 тыс. 442 обыкновенные акции (доля в акционерном капитале - 20%) "Газпром нефти"; 1 млн 641 тыс. 629 обыкновенных (56,74%) и 105 тыс. 961 привилегированная (10,98%) акция ОАО "Новосибирскнефтепродукт"; 400 тыс. (20%) обыкновенных акций ЗАО "Корпорация "Транс-Блок"; 5 обыкновенных акций номиналом 0,4 руб. ОАО "Оренбургнефть"; 4 обыкновенные акции номиналом 0,1 руб. ОАО "Волжское нефтеналивное пароходство "Волготанкер"; 2 тыс. 400 обыкновенных акций (100%) ОАО "Арктическая газовая компания"; 11 млн 975 тыс. 028 обыкновенных акций (100%) ЗАО "Уренгойл Инк."; 20 тыс. 724 обыкновенные (38,26%) и 6 тыс. 440 привилегированных (11,89%) акций ОАО "Уренгойнефтегазгеология"; 500 обыкновенных акций (100%) ОАО "Нефтегазтехнология"; 9 тыс. 690 обыкновенных и 510 привилегированных акций ОАО "Богучанская газонефтяная компания"; 100 обыкновенных акций (100%) ЗАО "Юкос-Гео"; 4 тыс. 500 обыкновенных акций (100%) ЗАО "ЮКОС-Сервис"; 10 тыс. 600 обыкновенных акций (100%) ЗАО "Сингапайпромсервис".
Кроме того, на продажу выставлена 100-процентная доля ЮКОСа в ООО "Нефтеавтоматика" номинальной стоимостью 33 тыс. 833 руб.; 100-процентная доля в ООО "Нефтехимсервис" номиналом в 11 млн 860 тыс. руб.; 100-процентная доля в ООО "Сервисэкология" номиналом 8 тыс. 400 руб.; 51-процентная доля участия в ООО "ЮКСиб" номиналом 3 млн 642 тыс. 440,40 руб.; 100-процентная доля в ООО "ЮКОС Экспорт Трейд", номинал - 15 тыс. руб.
Второй лот также включает принадлежащие ЮКОСу векселя ОАО "Нефтегазтехнология" общим номиналом 625 млн 327 тыс. 825,39 руб.
Лот N3, выставляемый на торги также 4 апреля, включает: 100-процентную долю участия ЮКОСа в ООО "Аланас Цунар", номинальной стоимостью 10 тыс. руб.; 100% в ООО "Аланас Электрон", номинал - 225 млн руб.; 100% в ООО "Аланасмаш", номинал - 77 млн 500 тыс. руб.; 100% в ООО "Аланасмашсервис", номинал - 10 тыс. руб.; 100% в ООО "АЛАНАС РД", номинал - 139 млн 510 тыс. руб.; 99-процентная доля в ООО "Бизнес-Ресурс" номиналом 8 тыс. 316 руб.; 51% в ООО "Контроль-Сервис", номинал - 510 тыс. руб. Стартовая цена третьего лота установлена на уровне 261 млн 300 тыс. руб., шаг аукциона - 2 млн 613 тыс. руб.
Начало приема заявок на участие во втором аукционе по продаже имущества ЮКОСа - 5 марта 2007г., завершение приема заявок - 2 апреля. Победителем аукциона станет лицо, предложившее наибольшую цену за лот. Продавцом активов является конкурсный управляющий ЮКОСа Эдуард Ребгун, организатором - Российский фонд федерального имущества (РФФИ).
Напомним, первый аукцион по продаже активов банкрота назначен на 27 марта 2007г. Лот N1 включает 1 млрд обыкновенных акций "Роснефти" (9,44%) и векселя "Юганскнефтегаза" (на 3,56 млрд руб.). Начальная цена лота составит 195 млрд 500 млн 245 тыс. 514 руб., величина шага аукциона - 260 млн руб. Прием заявок на участие в аукционе завершится - 23 марта с.г.
Арбитраж Москвы 1 августа 2006г. признал ЮКОС банкротом, приняв решение о введении конкурсного производства сроком на 1 год, и назначил конкурсным управляющим Эдуарда Ребгуна. По данным на 31 января 2007г., общая сумма кредиторской задолженности компании превышает 709 млрд руб. В реестр включены 142 требования 68 кредиторов. Наиболее крупными кредиторами являются Федеральная налоговая служба (ФНС) - 429 млрд 255 млн руб. и НК "Роснефть" - 263 млрд 693 млн руб.
М&Aгистр
Ребгун может войти в Соыет Директоров Роснефти.Вот что пишут:Ребгун в “Роснефти”Конкурсный управляющий — кандидат в совет ее директоровО том, что ЮКОС выдвинул двух кандидатов в совет директоров “Роснефти”, “Ведомостям” сообщил пресс-секретарь конкурсного управляющего компании Николай Лашкевич, но детали раскрыть отказался. Кандидатами от компании-банкрота стали ее конкурсный управляющий Эдуард Ребгун и Сергей Трегуб, руководитель управляющей сбытом и переработкой компании “ЮКОС-РМ”, рассказали “Ведомостям” несколько источников, знакомых с предложениями ЮКОСа. По их словам, еще трех кандидатов ЮКОС предложил в ревизионную комиссию “Роснефти”. Один из сотрудников госкомпании подтвердил “Ведомостям” получение документов от ЮКОСа, которому пока принадлежит 9,44% акций “Роснефти”.В совете директоров “Роснефти” девять мест, пять из которых занимают чиновники, а возглавляет совет замруководителя администрации президента Игорь Сечин. Также в совет входят президент компании Сергей Богданчиков и три независимых директора — Андрей Костин, Ханс Йорг Рудлофф и Александр Никипелов. Все они выбирались, когда “Роснефть” была полностью государственной. Но в июле около 15% ее акций разместили на биржах, а потом она обменяла свои акции на акции 12 “дочек” — и в итоге доля миноритариев в капитале компании достигла почти 25%. Среди них оказался и ЮКОС: он получил свои 9,44% акций в обмен на привилегированные акции “Юганскнефтегаза” (23% уставного капитала).Но до момента перевыборов совета директоров “Роснефти” эти акции сменят владельца — они выставлены на аукцион, который назначен на 27 марта, — и голосовать на годовом собрании акционеров “Роснефти” будет уже победитель аукциона. На этот пакет претендует сама “Роснефть” и в случае победы она сможет голосовать собственными акциями и выбрать того же Ребгуна как независимого директора, говорит управляющий партнер AST Legal Анатолий Юшин. Источник в ЮКОСе не исключает, что так и будет: “Банкротство ЮКОСа еще не закончится, а, выбрав Ребгуна, "Роснефть" может попытаться заручиться его поддержкой при распродаже других активов ЮКОСа”, — рассуждает он.Ребгун с самого начала возглавил банкротство ЮКОСа: весной 2006 г. он был назначен арбитражным управляющим. А Трегуб занял пост президента “ЮКОС-РМ” в августе, рассказывает сотрудник ЮКОСа. “Ребгун рекомендует в совет директоров "Роснефти" человека, которому доверяет, — говорит собеседник "Ведомостей". — Мы могли бы и не выдвигать кандидатов, но это противоречило бы деловой этике”.Сегодня последний день, когда акционеры “Роснефти” могут выдвинуть своих кандидатов в совет директоров компании. В “Роснефти” отказываются давать информацию на этот счет, но знакомый со списком выдвиженцев источник рассказал “Ведомостям”, что государство и “Роснефтегаз” уже предложили всех тех, кто входит в нынешний состав совета. А от миноритариев, кроме ЮКОСа, пока заявок не было, хотя такое право есть у владельцев 2% голосующих акций компании. Крупнейшими миноритарными акционерами “Роснефти” после IPO стали британская ВР (порядка 1,25% акций), малайзийская Petronas (около 1,88%), китайская CNPC (около 0,6%). Примерно $700 млн на акции “Роснефти” потратил хозяин “Базового элемента” Олег Дерипаска (0,88% акций), около $200 млн — владелец НЛМК Владимир Лисин (0,25% акций) и примерно $300 млн — бизнесмен Роман Абрамович (0,38%). Представитель ВР сказал “Ведомостям”, что его компания не собирается выдвигать кандидатов в совет “Роснефти”. С представителями Petronas и CNPC связаться не удалось. Представители Дерипаски, Лисина и Абрамовича от комментариев отказались.Изначально было понятно, что иностранные акционеры и крупные бизнесмены займут скорее пассивную позицию и не будут пытаться влиять на управление “Роснефтью”, говорит начальник аналитического отдела “Атона” Стивен Дашевский. А портфельные инвесторы еще не успели объединиться и найти единого кандидата, полагает он, так что в ближайший год совет директоров “Роснефти” вряд ли поменяется.